Уйти на пенсию в 30: достоинства и недостатки концепции FIRE

Молодых людей нередко обвиняют в том, что они не умеют правильно распоряжаться финансами. Например, исследование сотрудников Брукингского института (Вашингтон) показало, что в 2016 году средний размер благосостояния миллениалов — людей, родившихся после 1985 года, — был на 25% ниже, чем у людей того же возраста в 2007 году. Однако среди молодежи есть и те, кто активно копит и инвестирует, чтобы к 30–40 годам выйти на пенсию.

Как накопить на пенсию в молодости

Движение FIRE (англ. — Financial Independence Retire Early, «финансовая независимость и ранний выход на пенсию») стало набирать популярность в 1990-е годы в США, в том числе благодаря таким книгам, как Your Money or Your Life (от англ. — «Кошелек или жизнь») общественного деятеля Вики Робин и писателя Джо Домингеса. Суть концепции состоит в том, чтобы откладывать и инвестировать от 50 до 75% своих доходов, а к 30–40 годам достичь финансовой независимости. После раннего выхода на пенсию можно жить либо изымая средства из созданного капитала, либо получая от него проценты. Некоторые сторонники движения комбинируют оба подхода.

Прежде чем начинать делать накопления, необходимо вычислить коэффициент финансовой независимости (англ. — Financial Independence Number, FI) — совокупный объем активов, который нужно иметь для безопасного выхода на пенсию. В основе FI чаще всего лежит правило 4%, которое сформулировал американский финансовый консультант Уильям Бенген в начале 1990-х годов. Его смысл состоит в том, чтобы в первый год после ухода с работы взять из имеющихся средств 4%. Затем эту цифру следует корректировать в сторону увеличения с учетом инфляции. При расчетах Уильям Бенген ориентировался на то, что портфель состоит из акций с высокой капитализацией и среднесрочных государственных облигаций. Если постоянно проводить ребалансировку портфеля, это позволит прожить на пенсии по меньшей мере 30 лет. К слову, исследователь продолжает изучать тему раннего выхода на пенсию. Недавно он пришел к выводу, что добавление еще одного вида активов — акций компаний малой капитализации — позволяет безопасно снимать до 4,5% в год.

Для того чтобы узнать свой FI, нужно вычислить сумму месячных расходов — в том числе затраты на питание, быт, гигиену, здравоохранение, транспорт — и умножить ее на 12. Получившееся число необходимо умножить на 25. Так, если в месяц человек тратит 100 тыс. рублей, то его траты за год составят 1,2 млн рублей. В результате умножения 1,2 млн на 25 получается 30 млн — именно эту сумму нужно накопить для выхода на пенсию. Затем надо понять, за какое время и при каких условиях можно достичь этой цели, и продумать стратегию. При этом важно помнить про инфляцию: чтобы она не обесценивала деньги, их следует вкладывать в прибыльные финансовые инструменты.

В 1998 году было опубликовано еще одно значимое для сторонников FIRE исследование. Авторами выступили три ученых из Университета Тринити в Сан-Антонио (США): Филип Кули, Карл Хаббард и Дэниел Уолц. Они проанализировали данные о доходности ценных бумаг в период с 1926 по 1995 год и обнаружили, что портфель, в котором есть 50% акций и 50% облигаций, со стопроцентной вероятностью не истощится за 30 лет, если из него будут изымать 3% в год. При изъятии 4% в год вероятность успеха с расчетом на 30-летний период снижается до 95%. В этом случае для вычисления коэффициента финансовой независимости нужно разделить годовые расходы на 0,03. То есть если в год человек зарабатывает 1,2 млн рублей, то сумма его накоплений к выходу на пенсию должна составлять 40 млн рублей.

В последние годы движение FIRE становится все более распространенным. Это происходит во многом благодаря таким финансовым блогерам, как Mr. Money Mustache. Псевдоним принадлежит 47-летнему канадцу Питеру Аденею, который несколько лет работал программистом, а в 2005 году в возрасте 30 лет уволился, чтобы выйти на пенсию. Для этого блогер и его бывшая жена экономили деньги и вкладывали их в недвижимость, а также инвестировали в индексные фонды — например, в фонды американской инвестиционной компании Vanguard. В России тоже есть представители движения FIRE, они делятся своим опытом и практическими советами в Telegram-каналах «На пенсию в 35» и «Финансовая независимость», а также на YouTube-канале «ФинИнди» и в Instagram.

Какие существуют подходы к планированию пенсии

Как отмечает издание The Hustle, большинство адептов FIRE — это технические специалисты с хорошей зарплатой. Однако на тематических форумах можно встретить и учителей, медработников, работников ресторанной сферы и сферы обслуживания. Сторонники движения по-разному распоряжаются своими финансами. Одни предпочитают подход LeanFIRE, который предусматривает строгую экономию и отказ от многих трат. Другие — как правило, это люди с высокими доходами — придерживаются более гибкого подхода FatFIRE: стараются быть бережливыми, но при этом поддерживают комфортный образ жизни. Существует также подход CoastFIRE, в соответствии с которым нужно копить и вкладывать деньги до тех пор, пока не будет накоплена определенная сумма. После этого можно перестать заниматься сбережениями: за счет сложного процента инвестиции будут расти в долгосрочной перспективе. Еще один подход — BaristaFIRE — предполагает, что после 30–40 лет человек продолжает работать на неполную ставку, например, в кофейне или магазине. Благодаря этому он может покрывать свои базовые потребности и экономить на медицинских расходах: многие работодатели предоставляют сотрудникам страховку.

В чем недостатки движения FIRE

У раннего выхода на пенсию есть несколько недостатков. Один из них кроется в неопределенности будущего. Люди продумывают свой финансовый план, ориентируясь на существующие системы социального обеспечения и налогообложения, ситуацию в инвестиционной сфере — все это в любой момент может измениться. Человек также может столкнуться с непредвиденными расходами, в том числе на лечение болезни, ребенка и другими. Еще одна проблема заключается в том, что далеко не все люди готовы выходить на пенсию в молодом возрасте: некоторым становится скучно жить без карьерных целей и общения с коллегами. При этом вернуться на работу через некоторое время после выхода на пенсию может быть сложно, так как профессиональные навыки нужно постоянно развивать.

Более того, сам процесс накопления и инвестирования может оказаться сложным, особенно для тех, кому приходится кардинально менять привычный образ жизни. У некоторых людей и вовсе нет возможности откладывать значительные суммы из-за низких доходов. Так, в России долгосрочные накопления делают только 20% жителей, причем 62% из них откладывают всего 5% от дохода. Еще 21% откладывают от 5 до 10% доходов, и только 2% — больше половины. Чтобы начать делать накопления, 43% россиян необходим доход в размере 70–150 тыс. рублей в месяц. 14% сообщили, что им нужен доход в размере 150–200 тыс. рублей, а 15% — более 200 тыс. рублей. К таким выводам пришли авторы опроса из сервиса для поиска работы и подбора персонала «Работа.ру» и негосударственного пенсионного фонда (НПФ) Сбербанка. Он проводился в мае 2021 года с участием 5 тыс. человек из всех регионов страны. Еще один опрос НПФ Сбербанка и медиакомпании «Рамблер» показал, что для комфортной жизни на пенсии 22% россиян нужны накопления в размере 5–10 млн рублей, 27% — 20–50 млн рублей, а 18% — 750 млн рублей, чтобы денег хватило еще и потомкам.

Главный экономист рейтингового агентства «Эксперт РА» и доцент Высшей школы экономики Антон Табах признается, что он не сторонник раннего выхода на пенсию. Одна из причин заключается в том, что отказ от работы в раннем возрасте невыгоден для экономики в целом. Однако накопления, по его словам, делать нужно. «Но так, чтобы не питаться „Дошираком“ и потом тратить все накопления на врачей», — объясняет он.

«В США стандартная история — организация своего бизнеса, — говорит Антон Табах. — Она на подкорке. Если есть мозги — техностартап, если нет — фургон по продаже курятины. Потом продаешь франшизы, у тебя сто ларьков по продаже курятины. Ты попадаешь в список Forbes, но работаешь до старости. И FIRE — это протест против этой культуры, отказ от гонки и нестяжательство. У нас наоборот. И есть культура устройства в „Газпром“, где как раз надо медленно, но верно работать до пенсии. Также у нас пока нет развитой культуры инвестирования. Хотя сейчас народ пошел на биржу: есть налоговые стимулы, финансовая индустрия ищет клиентов».

Партнер Movchan's Group, управляющий фонда GEIST Елена Чиркова тоже скептично относится к идеям, заложенным в основу движения FIRE. «Концепция FIRE вызывает у меня такие же чувства, как и веганство, — объясняет она. — Родина веганства — страны, для которых характерен очень жаркий и солнечный климат, однако его адепты в России почему-то считают, что оно подходит для холодного и пасмурного. В выход на пенсию в 30 лет я вообще не верю, а для того, чтобы выйти на пенсию к 40 годам, нужно не только активно экономить и вкладывать, но и очень много зарабатывать, а также инвестировать с умом и под высокую доходность. Даже в самых богатых странах выход на пенсию в 40 доступен только самым обеспеченным слоям населения, если, конечно, вы не получили наследство от бабушки». В России же, по словам специалиста, только узкая прослойка очень много зарабатывает и может копить.

Эксперт добавляет, что даже на таких высокооплачиваемых должностях, как инвестбанкир или юрист, люди не могут экономить много денег. Во-первых, нужно очень хорошо одеваться. Например, женщина, работающая в инвестбанке, должна менять одежду каждый день, а костюм надевать второй раз только тогда, когда он забывается. Мужчинам проще: нужно менять только галстук, однако костюм не может быть дешевым. Во-вторых, такие специалисты ценят свое время: инвестбанкир всегда полетит в отпуск на самолете, а не отправится автостопом, в том числе из-за экономии времени. Более того, люди, работающие на престижных должностях, по словам Елены Чирковой, привыкают к определенному уровню комфорта и роскоши, а потому воспринимают дауншифтинг (англ. — downshifting, отказ от успешной карьеры и высокой зарплаты в пользу более размеренной жизни. — Прим. Plus‑one.ru) более болезненно.

Организовать все таким образом, чтобы жить за счет накоплений неограниченное количество времени, как считает Елена Чиркова, действительно можно. Но с двумя оговорками. «Первая — желательно иметь свое жилье, если ты хочешь жить в конкретном месте, например в шестнадцатом округе Парижа. Цены на аренду могут повести себя непредсказуемо и придется съезжать в Таиланд. Вторая — нужна очень надежная медицинская страховка с хорошим покрытием, потому как основные непредвиденные расходы — медицинские, особенно при тяжелых заболеваниях и серьезных операциях», — отмечает эксперт.

Но главная трудность, по словам Елены Чирковой, состоит не в том, чтобы рассчитать все финансы. Сложнее всего быть точно уверенным в том, что в будущем не захочется вернуться в профессию. Эксперт также соглашается с тем, что чрезмерное стремление к накопительству может негативно повлиять на здоровье. После эмоционального выгорания человек может думать, что он никогда и ни при каких обстоятельствах не вернется в офис. «Но после трех лет управления кофейней, когда сам выносишь мусор или убираешь рвоту в туалете, потому что уборщица приболела, может потянуть обратно. А ведь на свою работу можно уже и не вернуться. Именно поэтому в США популярны очень продолжительные отпуска — от трех месяцев до года. И наконец, вкалывая по 100 часов в месяц, чтобы накопить на безмятежную жизнь после, можно так убить свое здоровье, что будет поздновато восстанавливаться. Так что альтернативы здоровому балансу между работой, семьей и отдыхом я не вижу. Современная организация труда, когда многие работают на удаленке и в удобное им время, представляет собой некий компромисс, который помогает справиться со стрессом, нагрузкой и нехваткой времени и который, возможно, снизит интерес к FIRE», — резюмирует специалист.